信用卡行业加快“瘦身”提质

中国人民银行日前发布的《2026年第二季度支付体系运行总体情况》显示，截至二季度末，全国共开立信用卡和借贷合一卡6.77亿张。记者梳理发现，该数据较一季度末减少1000万张，较2025年末减少近2000万张。同时，A股上市银行2026年半年报也印证了这一趋势，多数银行信用卡业务收缩。

苏商银行特约研究员薛洪言对《证券日报》记者表示，信用卡卡量收缩，是行业告别粗放规模扩张、转向存量精细化经营的必然趋势。受监管趋严、银行风险偏好收紧等多重因素影响，信用卡卡量或将延续温和去化趋势。行业竞争重心全面转向存量深度经营，通过深耕分期消费场景、精细化运营存量客户、强化零售业务协同、落地数字化风控与智能运营挖掘存量价值，推动业务模式向轻资产、高效能方向转型。

多家银行信用卡业务收缩

结合数据来看，国有大行方面，工商银行披露，截至6月末信用卡发卡量达1.43亿张，信用卡透支余额为5971.57亿元。较2025年末，该行信用卡存量减少约200万张，透支余额回落1003.78亿元。建设银行披露，6月末信用卡累计客户量1.00亿户、发卡量1.24亿张，较2025年末均有所回落，半年内发卡量净减少约200万张。

股份制银行方面，截至6月末，平安银行信用卡流通户数较2025年末减少84.1万户；中信银行信用卡贷款余额4531.90亿元，较2025年末下降89.27亿元；浦发银行、民生银行、兴业银行信用卡透支余额均出现收缩。

城商行方面，江苏银行半年报显示，截至2026年6月末，该行信用卡透支余额为226.71亿元，较2025年末大幅下降21.09%。此外，北京银行、长沙银行等多家城商行信用卡透支余额也出现不同程度下行。

素喜智研高级研究员苏筱芮对《证券日报》记者表示，这与银行主动清理“睡眠卡”、准入及授信收紧等多种因素存在关联，反映出当前信用卡行业正处于从“量”到“质”的深度结构性重塑阶段。

从“拼发卡”转向“挖价值”

不过，也有少数银行卡类指标逆势增长。例如，截至6月末，中国银行信用卡累计发卡量达15185.78万张，较2025年末增加约200万张；邮储银行信用卡结存卡量小幅上行；招商银行信用卡流通卡、流通户数双双增长，流通户数站稳7000万户以上。值得注意的是，尽管上述机构相关卡类指标实现抬升，但信用卡透支余额（或贷款余额）并未同步大幅扩张，呈现收缩态势。

天府立言金融研究院院长曾刚对《证券日报》记者表示，卡量小幅抬升但透支余额并未同步扩张，折射出信用卡行业正在发生逻辑切换。新增卡片更多发挥支付结算、积分权益等消费功能，居民透支、分期借贷意愿偏弱；银行发卡侧重挖掘低风险优质客群，授信审批更为审慎，发卡增加也不刻意放大信贷杠杆。行业告别透支利息驱动的旧增长模式，考核不再单纯看重信贷规模，经营重心转向支付交易、中间手续费与客户综合经营，信用卡正由信贷工具向综合消费服务载体演变。

展望后续，曾刚认为，信用卡行业步入存量深度经营阶段。在发卡量、信贷规模不再作为核心增长点的背景下，银行可从四方面挖掘存量价值：深耕活跃客户、做大中间业务收益；做好客户全生命周期经营，打通多元零售业务实现价值变现；打造差异化场景与数字化权益提升用户黏性；优化客群分层、压降高风险客户，依托资产质量改善增厚收益，完成由规模导向向价值导向的转型。